La nouvelle dynamique du marché aérien se confirme
En 2024, le Groupe ADP a accueilli près de 364 millions de passagers dans l'ensemble de son réseau d'aéroports, soit 8,1 % de plus qu’en 2023. Après le coup d’arrêt brutal porté à la croissance du transport aérien par la crise sanitaire, l’année 2024 confirme une nouvelle dynamique : les aéroports Paris-Orly et Paris-Charles de Gaulle ont franchi la barre symbolique des 100 millions de passagers – renouant ainsi avec le niveau pré-crise de 2017 – et le marché international continue d’afficher de fortes croissances, notamment en Asie.
Un trafic aérien mondial en hausse et en pleine transformation
À l’échelle mondiale, le trafic des aéroports du Groupe ADP est revenu au-delà des niveaux d'avant Covid, tiré par la croissance des marchés aériens asiatiques et des pays émergents.
Selon l’IATA(1), le nombre de passagers aériens a atteint un niveau record en 2024. Du fait d’une forte demande de voyage, l’IATA estime que le trafic mondial pourrait atteindre 7,9 milliards de passagers à l’horizon 2043, contre 4,5 milliards en 2019.
selon l’IATA (vs 4,5 M en 2019)
Cette croissance s’explique par des phénomènes sociologiques et démographiques, notamment l'urbanisation et la métropolisation des territoires : plus de 50 % du trafic long-courrier mondial passe par 40 grandes mégapoles. La croissance s’explique également par un déplacement de la demande des pays matures vers l'Asie et les pays émergents, liée à un fort développement des classes moyennes et une nouvelle appétence pour les voyages. En 2015, 1 touriste sur 14 dans le monde était chinois et ce ratio devrait passer de 1 à 5 en 2030.
(vs 1/14 en 2015)
Source : IATA (Association du transport aérien international)
La croissance du trafic mondial s’accompagne de plusieurs évolutions. De façon structurelle, les compagnies traditionnelles sont de plus en plus concurrencées par des compagnies du Golfe et du Moyen-Orient qui captent le trafic intercontinental et la correspondance vers l'Asie et l'Afrique. Elles font face à la concurrence des compagnies low-costs sur le marché court/moyen-courrier : les low-costs captent désormais 45 % du marché intra-européen.
Source : IATA
Une croissance plus modérée du trafic parisien sur le long terme
En 2024, Paris-Charles de Gaulle a accueilli près de 70,3 millions de passagers en 2024, soit une hausse de 4,3 % de trafic par rapport à 2023, ce qui en fait le 1er aéroport de France et le 2ème en Europe. Avec un taux de correspondance de 20,3 % en 2024, la plateforme de correspondance de l’aéroport Paris-Charles de Gaulle est le 3éme hub européen pour l'offre de connectivité globale et le 1er pour le trafic intercontinental. Paris-Charles de Gaulle dessert plus de 300 villes dans le monde.
À Paris-Orly, le trafic a enregistré une hausse de 2,6 % par rapport à 2023. Pour les deux aéroports parisiens c'est une hausse du trafic de 3,7 %.
Au regard de la période d’avant 2020, durant laquelle le trafic doublait tous les 15 ans environ, la croissance est néanmoins modérée. On assiste à une déformation progressive du mix trafic au profit de la part du trafic international, plus rémunératrice. L’évolution s’explique par un usage plus raisonné de l’avion, avec un report sur d’autres moyens de transports : le train est de plus en plus préféré pour les distances les plus courtes. Par ailleurs, la part des vols court et moyen-courrier (trafic domestique et Schengen) décroit au profit des faisceaux internationaux (hors Europe).
Dans les autres pays d’Europe et en Amérique du Nord, la progression du trafic aérien est également plus modeste que celle de la zone Asie.
Les perspectives de croissance pour le Groupe ADP pour les prochaines années
Concernant les prévisions de croissance de trafic sur le long terme, les aéroports parisiens anticipent une hausse de 1 à 1,5 % par an entre 2025-2050. Le trafic passagers en 2025 est attendu en hausse de +2,5 à +4,0% par rapport à 2024.
TAV Airports avec ses 15 aéroports internationaux a confirmé sa croissance en 2024, avec 106,5 millions de passagers pour l’année soit une augmentation de trafic de 11,5 % par rapport à 2023, et anticipe un trafic à la hausse. L’aéroport d’Almaty, avec l’ouverture de son nouveau terminal en juin 2024, a plus que doublé ses capacités (plus de 14 millions de passagers pouvant être accueillis par an). Les travaux de création de capacités supplémentaires se poursuivent à Ankara et les extensions du terminal 2 (international et domestique) est effective depuis le 17 avril à Antalya.
GMR Airports, désormais cotée sur les marchés financiers indiens, a réussi sa restructuration au niveau de la holding et annonce des réalisations majeures dans ses aéroports : des livraisons de travaux d’extension des capacités à Delhi et Hyderabad, ainsi qu’un accord de concession signé à l’aéroport de Nagpur. Avec ses 117,6 millions de passagers (soit une croissance de 9,1 %) en 2024 et ses 7 aéroports répartis dans 3 pays, GMR Airports représente un levier de création de valeur stratégique pour le Groupe et également un moteur pour saisir des opportunités de développement en Inde et en Asie.
Les activités à l'international occupent une part croissante pour le Groupe ADP : leur contribution au résultat opérationnel devrait passer de 15 % en 2019 à un niveau compris entre 25 et 35 % en 2025 et à près de 50 % en 2035, avant prise en compte d'éventuelles nouvelles opérations de développement.
(1) IAITA, association du transport aérien international regroupant plus de 240 compagnies aériennes dans le monde, est une référence en matière de prévisions.